Christian Rau (Mastercard): "Stablecoins zijn een grote revolutie."

The Big Whale: Tussen uw samenwerkingen met verschillende blockchains (Solana, Avalanche, Polygon...) en uw nieuwe betaaldiensten, hebben we u de afgelopen maanden veel gezien op het gebied van crypto. Is dit een prioriteit voor u geworden?

Christian Rau: Mastercard is een technologiebedrijf met als doel veilige betalingen overal ter wereld mogelijk te maken. Wanneer ik zeg dat wij een technologiebedrijf zijn, is dat om u eraan te herinneren dat wij in de eerste plaats agnostisch zijn.

Elk jaar verwerken wij transacties ter waarde van 9.000 miljard dollar, wat qua volume overeenkomt met 2 keer het jaarlijkse BBP van Duitsland! Ons doel is om deze betalingen zo goed mogelijk te beveiligen, en als dat betekent dat we blockchain en crypto moeten gebruiken, dan doen we dat zonder aarzeling.

Mastercard staat centraal in betalingen. Hoe ziet u de sector?

Betalingen veranderen in hetzelfde tempo als de samenleving, en de samenleving heeft zich waarschijnlijk nog nooit zo sterk ontwikkeld. Toen ik bij Mastercard begon, was digitaal betalen nog niet wijdverspreid. Niemand wilde betalen voor digitale zaken. Mensen downloadeden alles, terwijl ze nu Deezer, Spotify, Uber, Netflix en al deze andere apps gebruiken.

De komst van deze bedrijven heeft betalingen getransformeerd in die zin dat er geen verschil meer is tussen kopen, betalen en het consumeren van een dienst of product. Een betalingsbedrijf als Mastercard moet zich aanpassen aan deze structurele veranderingen.

Wat is de strategie van Mastercard?

Het is vrij eenvoudig: wij willen het bereik van betalingen zo veel mogelijk uitbreiden. Wij zijn wereldwijd marktleider in kaarten, in welke vorm dan ook (plastic, gedematerialiseerd, enz.), maar wij zijn ook actief in betalingen via rekeningen, wallets (digitale wallets), en uiteraard kijken wij steeds meer naar blockchain, dat op schaal een veilig alternatief biedt.

Er zijn veel manieren om blockchain te gebruiken. Wat is die van u?

Wat we de afgelopen 10 jaar hebben gezien, is dat consumenten willen investeren in digitale activa. Net zoals individuen online wilden kopen bij Amazon, willen ze nu digitale activa kunnen kopen en hun crypto's verplaatsen via hun accounts op Coinhouse of Bitpanda.

Wij vinden dat zij dit via hun betaalkaart moeten kunnen doen. Dit noemen wij Onramp. In de andere richting (Offramp, red.), moeten zij hun crypto's kunnen opnemen en weer omzetten naar de wereld van traditionele valuta.

De crypto-industrie is deels gebouwd op het idee dat fiatvaluta zoals de euro en de dollar niet levensvatbaar zijn. Wat is uw mening hierover?

Ik deel deze visie niet. Geld verdwijnt niet, het evolueert, en dat is wat mij het meest interesseert. Na 3.000 jaar contant geld zijn beleidsmakers en centrale banken een andere monetaire toekomst gaan bedenken.

Zij hebben ingezien dat in een meer digitale wereld ook geld zal evolueren, en daarom hebben zij allemaal hun denken over stablecoins en centrale bank digitale valuta (CBDC's) versneld.

Hoe ziet u dit nieuwe landschap?

We krijgen centrale bank digitale valuta, stablecoins zoals die van Circle of Société Générale, en natuurlijk ook niet-stabiele tokens zoals bitcoin, ether en andere crypto-activa. Laatstgenoemden zijn geen valuta als zodanig, maar nieuwe vormen van betaling.

Als betalingsgigant moeten wij blijven innoveren zonder concessies te doen aan zulke belangrijke regels als veiligheid, consumentenbescherming en uiteraard KYC- en AML-beleid. Daarom volgen wij alles wat gebeurt met MNBC's, stablecoins en zelfs bitcoin op de voet, ook al willen wij bitcoin niet op ons netwerk.

Zoals u uitlegt, is blockchain een nieuwe betalingsroute. Waarom zet u crypto's, en Bitcoin in het bijzonder, apart?

Stel u voor dat u een computer wilt kopen in een winkel. U heeft de keuze om 1.500 euro of 0,026 bitcoin te betalen (tegen het huidige tarief van 61.000 dollar). U besluit in bitcoin te betalen en tussen het moment dat u besluit in bitcoin te betalen en de uitvoering van de transactie, heeft Elon Musk tweets geplaatst waardoor de waarde van bitcoin met 10% is gedaald.

Binnen enkele seconden heeft u een computer die veel duurder is! Wie wil dat risico nemen? Evenzo, als u de computer koopt en 2 weken later wilt retourneren. Hoeveel krijgt u terugbetaald? Moeten we het tarief van vandaag nemen of dat van 2 weken geleden? Wie draagt dit risico?

Bitcoin is nog steeds te volatiel. Er zijn te veel compliance-kwesties om te beheren, vooral onder toezicht van de Europese Centrale Bank (ECB). Vanuit mijn perspectief is Bitcoin niet efficiënt op het gebied van compliance. En dan heb ik het nog niet eens over het aantal transacties, dat nog steeds te beperkt is vergeleken met wat wij met ons eigen netwerk kunnen doen.

Wat vindt u vandaag efficiënt?

Dat zijn duidelijk stablecoins. Zij bieden alle waarde van blockchain zonder de beperkingen van cryptocurrencies, namelijk betrouwbaarheid, snelheid en beschikbaarheid. U kunt op zondagochtend een onmiddellijke transactie uitvoeren zonder van iemand afhankelijk te zijn.

Dat kan ook met crypto's...

Ik wil duidelijk maken dat wij niet tegen bitcoin en crypto's zijn, en wij staan toe dat u ermee betaalt, maar volgens een heel duidelijk proces.

Dat is?

Stel u voor dat u bij Carrefour of een andere winkel bent. Wanneer u met uw Mastercard betaalt, is er een autorisatieverzoek van Carrefour aan het platform waar uw bitcoins zich bevinden. Als het platform bevestigt dat u het geld heeft, wordt uw bitcoin omgezet in euro's en wordt de transactie afgerond.

Vandaag kunt u bitcoin gebruiken waar Mastercard wordt geaccepteerd, maar wij raken de bitcoin niet direct aan. Alleen het platform heeft contact.

Wanneer we ons eigen netwerk gebruiken, gebruiken we stablecoins, die valuta zijn gereguleerd en gecontroleerd door centrale banken. Wij waren de eersten die het gebruik van CBDC's in ons netwerk integreerden met de Centrale Bank van de Bahama's. We hebben dit ook gedaan in Kazachstan.

Hoe verklaart u het succes van deze nieuwe vormen van betaling?

We moeten eerlijk zijn, het financiële systeem kan nog steeds enorm worden verbeterd, zelfs in gebieden als Europa.

Neem alleen al het geval van betalingen: vandaag duren ze nog steeds veel te lang. Als ik u op donderdag een overschrijving doe, verschijnt die pas morgen (vrijdag, red.) op uw bankrekening.

Stablecoins zijn een grote revolutie. Ze stellen u in staat om bijna onmiddellijk en 24 uur per dag overboekingen te doen. Stel u voor dat u een online handelaar bent en zo snel mogelijk betaald wilt worden. Welk systeem kiest u dan? De vraag stellen is hem beantwoorden! Met stablecoins wordt u onmiddellijk betaald.

En hier hebben we het over een situatie waarin u direct betaalt. Het is nog erger met facturen waarbij er vertragingen en laattijdige betalingen zijn. Om niet te veel gestraft te worden door laattijdige betaling, verkopen sommige bedrijven hun facturen aan een bank voor 98% van hun waarde zodat ze het geld meteen krijgen en niet hoeven te wachten. Waarom zetten we deze facturen niet op een smart contract? Dat zou ons veel tijd besparen. Er zijn veel operaties die op de blockchain zullen worden gezet en Mastercard moet een van de spelers zijn die toegang tot dit universum biedt.

Waar werkt u momenteel aan?

We werken aan veel zaken. Er zijn natuurlijk onze crypto-kaarten, ons ondersteuningsprogramma voor crypto-start-ups, en de samenwerkingen die we hebben opgezet met blockchains zoals Solana, Avalanche en Polygon. Het doel is om hen onze expertise op het gebied van veiligheid te bieden en ook bruggen te slaan met de meer traditionele wereld.

Maar meer in het algemeen, aangezien onze ambitie is om een toegangspoort tot deze nieuwe wereld te zijn, werken we aan ons multi-token netwerk, dat toegang tot dit universum moet bieden met de best mogelijke KYC. We werken hier al een jaar aan. Het platform bevindt zich nog in de testfase in het VK, maar we boeken goede vooruitgang!

Mastercard is al enkele jaren actief in de crypto-industrie en heeft onlangs zijn activiteiten opgevoerd met een aantal projecten en samenwerkingen. We spraken met Christian Rau, die verantwoordelijk is voor de Europese Web3-activiteiten van de Amerikaanse gigant.